投資の用語ナビ
Terms
クレジットヒストリー
読み：くれじっとひすとりい
クレジットヒストリーとは、これまでに行った借入やクレジットカードの利用状況、返済履歴などを記録した信用の履歴のことです。金融機関はこの情報をもとに、その人がきちんと返済できるかを判断します。例えば、毎月の支払いを遅れずに行っていれば良好なクレジットヒストリーとなり、住宅ローンや自動車ローンなどの審査が通りやすくなります。
逆に、支払いの遅延や未払いがあると信用度が下がり、将来の借入条件が悪くなったり、場合によっては審査に通らないこともあります。資産運用においても、良好なクレジットヒストリーは、投資用不動産の購入や事業資金の調達などで有利に働く大切な要素です。
関連する専門用語
与信
与信とは、ある相手に対して「この人（企業）なら将来、きちんとお金を返してくれるだろう」と信用して、お金を貸したり、代金の支払いを後回しにしたりする行為や、その判断のことを指します。金融機関が企業や個人に融資を行うときはもちろん、企業同士の取引でも「商品を先に渡して代金は後日支払い」といった形で与信が行われます。 与信をする側は、相手の返済能力を見極めるために、財務状況、過去の取引履歴、業績見通しなどをチェックし、貸せる金額の上限を設定します。このような仕組みにより、経済活動がスムーズに流れる一方で、相手が支払えなくなるリスク（信用リスク）も伴います。そのため、資産運用やリスク管理の観点からも、「どの相手に、どの程度まで信用を与えるか」という与信の判断は非常に重要になります。
信用情報機関（CIC・JICC・KSC）
信用情報機関とは、個人や企業のクレジットヒストリーやローン、クレジットカード利用状況などの信用情報を収集・管理し、金融機関や貸金業者に提供する組織のことです。日本には主にCIC（株式会社シー・アイ・シー）、JICC（株式会社日本信用情報機構）、KSC（全国銀行個人信用情報センター）の3つがあり、それぞれ扱う情報や加盟する金融機関の種類が異なります。 住宅ローンやカードローンの審査では、これらの機関に登録された情報をもとに、返済能力や信用度が判断されます。延滞や債務不履行などの事故情報も一定期間記録されるため、信用情報機関に正しい情報が登録されていることは、今後の融資や資産運用において非常に重要です。
債務不履行（デフォルト）
債務不履行（デフォルト）とは、企業や国などの債務者が、借入金や債券などの元本や利息の支払いを、契約どおりに履行できなくなる状態を指します。利払いの遅延や元本返済の停止が発生した時点で、デフォルトとみなされます。 債務不履行が発生すると、債券を保有している投資家は、予定されていた利息や元本の一部または全額を受け取れないリスクに直面し、損失を被る可能性があります。特に、国による債務不履行（ソブリン・デフォルト）は、為替市場や株式市場にも連鎖的な影響を与え、国際的な金融不安を引き起こす要因となることがあります。 また、支払いの一時的な遅延や手続上の不備によって形式的に契約違反が生じる「テクニカル・デフォルト」というケースも存在します。これは即時の経済的破綻を意味するわけではありませんが、発行体の信用力に対する警戒が強まるきっかけとなり得ます。 投資においては、こうしたデフォルトの可能性（デフォルトリスク）をあらかじめ評価し、債券の発行体の財務状況や格付、市場環境を踏まえてリスク管理を行うことが重要です。
